Топ-3 акції в сфері штучного інтелекту, які варто дослідити вже сьогодні
Штучний інтелект поступово захоплює ключові сфери — від виробництва чіпів та хмарних технологій до програмного забезпечення і великих мовних моделей. Водночас ринки стикаються з викликами, такими як зростання цін на енергоносії, інфляція та нерівномірний розвиток регіонів, що підтримує атмосферу невизначеності серед інвесторів. Серед головних завдань – зрозуміти, які саме компанії дійсно беруть активну участь у розвитку ChatGPT та ШІ, а не лише говорять про це.
Огляд ключових гравців у галузі ШІ
Нижче представлені три компанії, які займають провідні позиції у сфері напівпровідників, інфраструктури та інструментів штучного інтелекту. Вони можуть стати достойним об’єктом для поглибленого вивчення інвесторами, що прагнуть скористатися трендом ШІ.
Trend Micro (TSE:4704) – кібербезпека нового покоління
Хто вони: Це токійська компанія, що спеціалізується на кібербезпеці та застосовує штучний інтелект для захисту хмарних середовищ, кінцевих пристроїв, пошти, мереж та ідентифікації. Trend Micro допомагає захищати важливі системи та дані як підприємств, так і приватних користувачів у Японії, Америці, Європі та Азії.
Операції та доходи: Генерує виручку у Японії (¥87,873 млн), Азіатсько-Тихоокеанському регіоні (¥77,088 млн), Європі (¥65,128 млн) і Америці (¥55,822 млн) із невеликим сегментом у ¥3,574 млн.
Ринкова капіталізація: ¥813,5 млрд
Trend Micro вирізняється на фоні інших гравців кібербезпеки завдяки інтеграції моделей Claude від Anthropic у платформу TrendAI, що дозволяє швидше виявляти загрози, створювати віртуальні патчі та керувати процесами на основі ШІ. Компанія працює в основному з корпоративною аудиторією та має стабільний потік повторюваних доходів. Аналітики відзначають зростання прибутків і прогнозують прибутковість капіталу (ROE) понад 30%. При цьому акції торгуються за мультиплікатором прибутку, незначно перевищуючим оцінку справедливої вартості, хоча вона і поступається загальному сектору японського програмного забезпечення.
Варто також врахувати виклики:
- проблеми у споживчому сегменті;
- залежність від зовнішнього фінансування;
- питання незалежності ради директорів.
Взаємодія між партнерствами у ШІ, викупом акцій та питаннями корпоративного управління відкриває як потенційні можливості, так і серйозні ризики.
WingArc1st (TSE:4432) – цифрова трансформація документів та даних
Що за компанія: Це японський розробник програмного забезпечення, який допомагає бізнесам створювати, керувати формами у хмарі, автоматизувати обробку документів за допомогою ШІ та перетворювати дані в аналітичні панелі та додатки через платформи Dr.Sum і MotionBoard.
Фінансові потоки: Весь дохід, близько ¥31,437 млн, надходить від бізнесу з управління даними виключно в Японії.
Ринкова оцінка: ¥98,4 млрд
Інвесторам, які шукають можливості в інструментах обробки даних та ШІ, варто придивитися до WingArc1st. Акції компанії зараз торгуються за оцінкою нижчою, ніж у багатьох конкурентів, що говорить про певну обережність ринку. Прибутки зростають стабільно, а чисті маржі сягають близько 21%. Нещодавно компанія схвалила викуп до 3,45% власних акцій, що підкреслює акцент на поверненні коштів акціонерам та покращенні ефективності капіталу.
Втім, не варто забувати, що:
- рентабельність на капітал (ROE) тримається лише на середньому рівні – близько середини 10%;
- компанія повністю покладається на зовнішнє фінансування для покриття заборгованості.
Усе це вимагає уважного стеження за фінансовою стійкістю та розвитком стратегії.
Appier Group (TSE:4180) – штучний інтелект для маркетингу
Хто такі: Appier Group – це SaaS-компанія, що керується виключно ШІ й допомагає брендам покращувати цифрову рекламу, персоналізувати клієнтський досвід і перетворювати розрізнені дані на практичні інсайти у сферах електронної комерції, фінансів, ігор, автомобільної промисловості та роздрібної торгівлі.
Джерела доходу: Генерує ¥46,487 млн переважно на ринках Північно-Східної Азії (¥31,579 млн), США та EMEA (¥9,095 млн), Великого Китаю (¥4,586 млн) і Південно-Східної Азії (¥1,227 млн).
Ринкова капіталізація: ¥86,99 млрд
Appier Group дає спеціалізовану експозицію в сфері маркетингових і аналітичних даних на основі ШІ. Останні квартали свідчать про підвищення прибутковості на фоні зростання доходів, поточні чисті маржі становлять 5,6%, а ROE — 6,9%. Однак, незважаючи на це, акції торгуються за більш високим мультиплікатором прибутку, ніж у багатьох конкурентів, а баланс фінансування повністю базується на зовнішніх позиках.
Інвесторам варто враховувати наступне:
- Істотний преміальний коефіцієнт оцінки;
- Зростаюча прибутковість;
- Повна залежність від зовнішнього боргу, що вносить ризики фінансування.
Ці особливості створюють важливий контекст для оцінки потенціалу компанії та перспектив її розвитку.
Що далі?
Ці три акції — лише верхівка айсберга. Повний список включає ще 63 компанії, що працюють у сфері штучного інтелекту, охоплюючи чіпи, хмарну інфраструктуру, великі мовні моделі та програмне забезпечення. Використання спеціалізованих інструментів допоможе знайти ті компанії, які найкраще відповідають вашим інвестиційним пріоритетам, враховуючи стабільність доходів, якість фінансування, мультиплікатори оцінки та стратегії повернення капіталу.
Як керувати своїми інвестиціями ефективно
Якщо Trend Micro або інші згадані компанії привернули вашу увагу, рекомендується безкоштовно зареєструватися на платформі, додати цікаві компанії до списку спостереження та відстежувати рух цін у порівнянні з їхньою справедливою вартістю. Завдяки спеціальному центру управління портфелем можна фільтрувати інформаційний шум і отримувати лише найважливіші оновлення.
Також на платформі є спільнота, де можна обмінюватися ідеями з тисячами інших інвесторів. Завдяки ранньому виявленню прихованих тригерів і ризиків ваші рішення будуть більш оперативними та обґрунтованими, а ви залишатиметесь на крок попереду ринку.
Пошук нових можливостей поза ШІ
Ринки швидко змінюються, і найкращі ідеї рідко залишаються непоміченими довго. Перед тим, як тренд досягне піку і вхід у нього стане запізнілим, варто встигнути скористатися сприятливими умовами.
